El estudio revela que el fenómeno atraviesa prácticamente todos los niveles de ingreso y que solo uno de cada cinco usuarios llegó al crédito informal tras un rechazo del sistema financiero.
El debate sobre el crédito informal suele asociarse a personas excluidas del sistema financiero. Sin embargo, la Encuesta Crédito Informal 2026 de Caja La Araucana muestra una realidad distinta. Entre trabajadores formales y pensionados, el principal motivo para recurrir a este tipo de financiamiento no es el rechazo del sistema, sino la necesidad de acceder a recursos de manera rápida.
La encuesta, aplicada a 4.219 afiliados, detectó que el 17% utilizó alguna forma de crédito informal durante el último año. Pero el dato más relevante es que el fenómeno atraviesa prácticamente todos los niveles de ingreso y que muchos de quienes recurren a estas alternativas mantienen acceso al crédito formal.
"Estamos hablando de personas con empleo formal, muchas con acceso al sistema financiero y, en varios casos, con créditos vigentes. Eso nos obliga a dejar de entender el crédito informal únicamente como un problema de exclusión y comenzar a mirarlo como un fenómeno asociado a necesidades urgentes de liquidez", señaló Francisco Sepúlveda, gerente general de Caja La Araucana.
La rapidez pesa más que el rechazo
La encuesta muestra que el principal factor detrás del uso del crédito informal es la rapidez. El 54% de quienes recurrieron a esta modalidad afirmó que lo hizo porque la aprobación era más rápida, mientras que un 37% mencionó la menor exigencia de requisitos y documentación. En contraste, solo un 18% declaró haber llegado al crédito informal después de haber sido rechazado por una institución financiera.
Otro de los principales hallazgos es que el uso del crédito informal se mantiene prácticamente estable entre quienes reciben ingresos de hasta $1,8 millones líquidos mensuales, con porcentajes que fluctúan entre 17% y 18%, disminuyendo solo en el segmento de mayores ingresos, donde alcanza 10,9%.


LAS REDES CERCANAS SIGUEN SIENDO EL PRINCIPAL CANAL
Lejos de concentrarse únicamente en prestamistas informales, el estudio muestra que el principal mecanismo utilizado corresponde a préstamos entre familiares o amigos, que representan el 53% de las operaciones registradas, seguidos por prestamistas particulares (29%), aplicaciones o sitios web (8%) y comercio de barrio o ferias (7%).
La encuesta, además, evidencia que el principal riesgo no está en el uso ocasional del crédito informal, sino en su recurrencia.
Mientras el 10,2% de quienes recurrieron una sola vez declaró haber tenido dificultades para pagar, la cifra aumenta a 17,3% entre quienes lo utilizaron dos o tres veces y alcanza cerca del 28% entre quienes recurrieron cuatro o más veces.
"Cuando el crédito informal deja de ser una solución puntual y se transforma en una fuente permanente de financiamiento, aumenta significativamente el riesgo para las personas y sus familias. Ahí es donde debemos concentrar la atención", afirmó Sepúlveda.